Investiční chování Čechů je velmi konzervativní a s novými možnostmi investic se mění pouze pomalu: z každé koruny úspor mají české domácnosti stále ještě sedmdesát haléřů v bankách. V rozvinutých zemích se sice přesná skladba úspor stát od státu liší, banky však vždy spravují pouze 20 až 25 procent úspor domácností. Zbytek je tvořen nástroji, které peníze lépe chrání před jejich hlavním nepřítelem – inflací. Nejvýznamnější podíl na úsporách západoevropských domácností mají především akcie, životní pojištění a penze.
Přesun úspor z bank do jiných instrumentů u nás v současnosti stimulují především různé daňové úlevy či státní příspěvky a právě vysoké státní příspěvky a zaručené zhodnocení jsou jedním z hlavních důvodů úspěchu stavebního spoření u nás. V podílu stavebního spoření na úsporách jsme sice před vyspělou Evropou, k jeho výraznému prosazení (smlouvu má podle letošního průzkumu Sofres Factum 43 procent obyvatel) však kromě vysokého zhodnocení peněz zřejmě přispělo i to, že jde o pojištěný vklad.
Investice do "nepojištěných" instrumentů nejsou mezi českými domácnostmi příliš rozšířené. Penzijní připojištění a životní pojištění u nás představuje pouhých jedenáct procent úspor, ve většině evropských zemí je to však více než dvacet procent, v Británii dokonce více než polovina. Češi mají z těchto nástrojů v oblibě hlavně životní pojištění, mimo jiné i díky agresivní prodejní politice řady pojišťoven a distributorských sítí. Díky státnímu příspěvku postupně roste zájem i o penzijní připojištění, které podle průzkumu Sofres Factum používá 32 procent obyvatel.
České podílové fondy si zatím silnou pozici nevydobyly a na začátku září spravovaly zhruba 70 miliard korun. Podle průzkumu Sofres Factum má dokonce více občanů zájem o nákup zlata a diamantů než o podílové listy, žádný jiný investiční nástroj však nenabízí tak širokou škálu možností jako podílové fondy. Fondy peněžního trhu lze použít ke krátkodobému uložení úspor, pro dlouhodobější investice jsou k dispozici fondy akciové a smíšené. Oproti jiným formám úspor navíc výnosy z prodeje podílových listů nepodléhají zdanění v případě, že mezi jejich nabytím a prodejem uplynulo alespoň šest měsíců.
| Nejčastější způsoby ukládání volných peněz českými domácnostmi | |
| procento obyvatel využívajících danou investiční možnost * | |
| vkladní knížka | 54 |
| sporožiro | 53 |
| slamník | 41 |
| životní pojištění | 34 |
| stavební spoření | 43 |
| penzijní připojištění | 32 |
| termínovaný vklad krátkodobý | 22 |
| koupě bytu či domu | 15 |
| nákup cizí měny | 7 |
| české akcie | 5 |
| pozemek | 5 |
| zlato a diamanty | 4 |
| podílové fondy | 2 |
| * letošní průzkum agentury Sofres Factum; bylo dotazováno 919 občanů starších 18 let | |
Podle Šárky Trchové z Unie investičních společností ČR mají české investiční společnosti v současnosti okolo 900 tisíc klientů. "Někteří investoři ale mohou být klienty několika firem současně, takže konečné číslo bude nižší," dodává. Pokud bychom vzali v úvahu dvě procenta zájemců o podílové fondy ve výzkumu Sofres Factum, dostali bychom zhruba 200 tisíc majitelů podílových listů, vzhledem ke statistické chybě u malého vzorku jich ale bude pravděpodobně více. Většina odborníků navíc očekává silný růst zájmu o podílové fondy, ať už nabízené českými investičními společnostmi nebo jejich zahraničními konkurenty.
Nevíte, jaký produkt si vybrat a proč? Podívejte se do sekce Život nebo přímo na termínované vklady (TV), otevřené podílové fondy (OF), penzijní fondy (PF) a stavební spoření (SS)
Srovnávat se vyplatí
Kalkulátor.cz je srovnávač, který lidem šetří peníze ve světě energií, pojištění, telekomunikací a financí. My počítáme, vy šetříte.
Sdílejte článek, než ho smažem
